Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát là gì? Ưu và nhược điểm

Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát được thực hiện bằng cách thông qua hệ thống chỉ tiêu được xác định dựa trên cơ sở dữ liệu của báo cáo tài chính để nắm bắt tình hình tài chính của doanh nghiệp trên những mặt chủ yếu nhất.

19-05-2020

Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát là gì? Ưu và nhược điểm - Ảnh 1. — Hình minh hoạ (Nguồn: lpcentre)

Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát

Khái niệm

Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát là một trong những phương thức tiếp cận báo cáo tài chính.

Việc tiếp cận theo các nhóm chỉ tiêu khái quát được thực hiện bằng cách thông qua hệ thống chỉ tiêu được xác định dựa trên cơ sở dữ liệu của báo cáo tài chính để nắm bắt tình hình tài chính của doanh nghiệp trên những mặt chủ yếu nhất.

Theo đó, khi tiếp cận báo cáo tài chính, thay vì đi sâu vào từng báo cáo tài chính, những nhà quản lí lại xem xét các nhóm chỉ tiêu tài chính khác nhau phản ánh các mặt khác nhau như: khả năng thanh toán, cấu trúc tài chính, năng lực hoạt động, khả năng sinh lợi, giá trị thị trường và tốc độ tăng trưởng.

Các nhóm chỉ tiêu

Nhóm chỉ tiêu phản ánh cấu trúc tài chính

- Hệ số nợ

- Đòn bẩy tài chính

- Tỉ trọng tài sản ngắn hạn chiếm trong tổng tài sản

- Tỉ trọng tài sản dài hạn chiếm trong tổng tài sản

- Tỉ trọng vốn chủ sở hữu chiếm trong tổng nguồn vốn

- ...

Nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán

- Hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn

- Hệ số khả năng thanh toán nhanh

- Hệ số khả năng thanh toán tức thời

- Hệ số thanh khoản của dòng tiền thuần từ hoạt động kinh doanh

-…

Nhóm chỉ tiêu phản ánh năng lực hoạt động

- Số lần luân chuyển tài sản

- Số lần luân chuyển tài sản ngắn hạn

- Số lần luân chuyển hàng tồn kho

- Số lần thu hồi tiền hàng

- Thời gian luân chuyển hàng tồn kho

- Thời gian thu hồi tiền hàng

-...

Nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lợi

- Sức sinh lợi của doanh thu (ROS)

- Sức sinh lợi của tài sản (ROA)

- Sức sinh lợi của vốn chủ sở hữu (ROE)

- Sức sinh lợi của vốn đầu tư (ROIC)

- Sức sinh lợi của của vốn dài hạn (ROCE)

-...

Nhóm chỉ tiêu phản ánh giá trị thị trường

- Hệ số giá cả/thu nhập (P/E)

- Ḥệ số giá thị trường/giá trị sổ sách (P/B)

-...

Nhóm chỉ tiêu phản ánh tốc độ tăng trưởng

- Tốc độ tăng trưởng bền vững

- Tốc độ tăng trưởng lợi nhuận

- Tốc độ tăng trưởng lợi nhuận giữ lại

- Tốc độ tăng trưởng doanh thu

-...

Ưu và nhược điểm

Việc tiếp cận báo cáo tài chính thông qua nhóm các chỉ tiêu khái quát khá hữu ích đối với các nhà quản lí. Một mặt, các chỉ tiêu này khá đơn giản, dễ tính toán. Mặt khác, khi sử dụng kết hợp các chỉ tiêu khác nhau, các nhà quản lí có thể đánh giá khái quát tình hình và thực trạng tài chính của doanh nghiệp một cách khá chính xác.

Vì thế, tiếp cận báo cáo tài chính theo nhóm các chỉ tiêu khái quát được sử dụng khá phổ biến trong các trường hợp đánh giá khái quát thực trạng tài chính của doanh nghiệp.

Hạn chế của cách thức tiếp cận theo nhóm các chỉ tiêu khái quát là không đi sâu phân tích từng mặt biểu hiện khác nhau trong toàn cảnh bức tranh tài chính của doanh nghiệp nên thông tin cung cấp cho các đối tượng sử dụng sẽ không đầy đủ.

Người sử dụng thông tin khó có thể nắm bắt được kết quả cụ thể cùng các nguyên nhân, nhân tố tác động đến kết quả hoạt động và do vậy, rất khó để tìm ra giải pháp hữu hiệu để cải thiện hay nâng cao hiệu quả hoạt động.

(Tài liệu tham khảo: Tổng quan về phân tích báo cáo tài chính, Trung tâm đào tạo từ xa, Đại học Kinh tế Quốc dân)

Diễn đàn Đầu tư Việt Nam 2027 (Vietnam Investment Forum 2027)

Thời gian: Ngày 12/11/2026
Địa điểm: Shilla Monogram Hanoi Westlake, số 6 Hoàng Minh Thảo, Tây Hồ Tây, Hà Nội

Là sự kiện thường niên quy tụ các chuyên gia đầu ngành, Diễn đàn Đầu tư Việt Nam 2027 mang đến những góc nhìn chuyên sâu về triển vọng đầu tư và cơ hội trên thị trường năm 2027.

Trong khuôn khổ sự kiện, Ban tổ chức sẽ công bố Best Retail Brokers 2026 - Bảng xếp hạng công ty chứng khoán có dịch vụ bán lẻ tốt nhất thị trường Việt Nam.

Cùng cộng đồng đầu tư đón đầu xu hướng, cập nhật góc nhìn chuyên gia và khám phá cơ hội đầu tư năm 2027.

Bạn cũng sẽ có cơ hội nhận vé mời đặc biệt của BTC khi tham gia khảo sát về triển vọng kinh tế, thị trường tài chính và chiến lược phân bổ tài sản trong năm 2027.

Quan hệ kinh doanh (Business Relations) là gì?