Đầu tư theo đuôi (Coattail Investing) là gì? Những đặc điểm cần lưu ý

Hình minh họa. Nguồn: Investopedia

Đầu tư theo đuôi

Khái niệm

Đầu tư theo đuôi, tiếng Anh gọi là coattail investing.

Đầu tư theo đuôi là phương pháp đầu tư sao chép những giao dịch của những nhà đầu tư nổi tiếng và có lịch sử thành công. Bằng cách thực hiện những giao dịch này, nhà đầu tư "theo đuôi" các nhà đầu tư danh tiếng khác để có thể kiếm lời cho tài khoản của mình. 

Ngày nay, nhờ việc công bố rộng rãi thông tin, truyền thông đại chúng, và các báo cáo được viết bởi những quản lí quĩ; một nhà đầu tư bình thường cũng có thể dễ dàng biết được những nhà đầu tư lớn đang đặt tiền vào đâu.

Hiểu rõ hơn về đầu tư theo đuôi

Tại Mỹ, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC) yêu cầu những nhà đầu tư quản lí hơn 100 triệu đô phải công bố các khoản đầu tư của mình mỗi 90 ngày. Và công chúng có thể truy cập vào những thông tin này trên trực tuyến một cách dễ dàng.

Bằng việc xem xét những thông tin này, nhà đầu tư có thể theo dõi được các quyết định đầu tư của những nhà đầu tư thành công nổi tiếng như là Warren Buffet hay Carl Icahn. Tuy vậy, nhà đầu tư cũng nên cân nhắc về độ trễ công bố thông tin mới là 90 ngày, điều này có thể khiến cho họ không thể đồng bộ việc sao chép giao dịch với những nhà đầu tư nổi tiếng mà họ muốn.

Những nhà đầu tư sử dụng chiến lược đầu tư theo đuôi cũng nên cẩn trọng khi lựa chọn nhà đầu tư mẫu. Ví dụ, những nhà đầu tư dài hạn không muốn thay đổi danh mục đầu tư nhiều nên chọn đầu tư theo Warren Buffet thay vì một nhà đầu tư chủ động khác như Carl Icahn. Ngược lại, những nhà đầu tư ngắn hạn có thể sẽ không phù hợp với phong cách đầu tư đầy kiên nhẫn của Warren Buffet.

Ví dụ về đầu tư theo đuôi

Theo thông tin công bố vào ngày 14 tháng 8 năm 2019, quĩ đầu tư của Warren Buffet, Berkshire Hathaway đến ngày cuối quí 30 tháng 6 năm 2019 đã tăng tỉ trọng nắm giữ các cổ phiếu Amazon, Bank of America, U.S Bancorp và Red Hat lên con số tương ứng là 11%, 3,5%, 2,5% và 1,2%. Ngoài ra, ông cũng đã giảm tỉ lệ nắm giữ cổ phiếu Charter Communication xuống dưới 5%.

Tất cả vị thế khác trong danh mục của Buffett đều không thay đổi, phản ánh đúng với phong cách đầu tư ổn định của ông. Những nhà đầu tư muốn sao chép Buffett có thể theo dõi thông tin công bố định kì và điều chỉnh danh mục theo tương tự.

(Theo Investopedia)