Phát Đạt lãi ròng 523 tỷ nhờ dự án Bình Định, dòng tiền chạm đáy 10 năm

CTCP Phát triển Bất động sản Phát Đạt (Mã: PDR) vừa công bố BCTC hợp nhất quý IV/2024 với doanh thu thuần đạt 1.844 tỷ đồng và lãi ròng 369 tỷ đồng, gấp 27 lần doanh thu và gấp 3 lần lợi nhuận so với mức đáy ở cùng kỳ. Biên lãi gộp giảm từ 87% về 38%.

Theo thông tin từ Phát Đạt, kết quả kinh doanh quý cuối năm đột biến trở lại nhờ dự án Khu đô thị Bắc Hà Thanh - giai đoạn 1 (hơn 43 ha, Bình Định), tên thương mại là Quy Nhơn Iconic.

Cả năm 2024, Phát Đạt đạt 2.017 tỷ đồng doanh thu thuần và 523 tỷ đồng lãi ròng, gấp hơn 3 lần về doanh thu nhưng giảm 24% lợi nhuận so với năm 2023. Nguyên nhân là doanh thu tài chính giảm hơn một nửa.

Với kết quả trên, Phát Đạt thực hiện được 68% kế hoạch doanh thu và 59% kế hoạch lợi nhuận năm đã được ĐHĐCĐ thường niên thông qua.

Dòng tiền kinh doanh của Phát Đạt ghi nhận âm gần 2.870 tỷ đồng, riêng quý cuối năm âm 1.680 tỷ đồng. Với sự bù đắp từ dòng tiền dương ở hoạt động đầu tư và tài chính, dòng tiền thuần trong quý cuối năm của Phát Đạt còn 123 tỷ đồng nhưng cả năm vẫn âm 846 tỷ đồng - mức thấp nhất trong vòng 10 năm qua.

Hoàn tất thu hồi gần 900 tỷ đồng vốn góp tại 3 đơn vị

Tính đến cuối năm 2024, tổng tài sản của Phát Đạt trên 24.100 tỷ đồng, tăng khoảng 15% so với đầu năm. Trong đó, giá trị tồn kho tại các dự án được ghi nhận trên 13.400 tỷ đồng, tăng 11% và chiếm hơn 56% tổng giá trị tài sản.

Các khoản phải thu ngắn hạn được ghi nhận hơn 7.760 tỷ đồng, tăng 87% so với đầu năm và chiếm 32% tổng giá trị tài sản. Ngoài các khoản phải thu cũ từ nhóm Danh Khôi Holding, công ty phát sinh các khoản phải thu mới từ 2 cá nhân có tổng giá trị hơn 400 tỷ đồng, chủ yếu từ các giao dịch tại dự án Quy Nhơn Iconic.

Đồng thời, khoản trả trước cho CTCP Đầu tư và Phát triển Hạ tầng 620 cũng tăng mạnh từ 106 tỷ lên hơn 1.450 tỷ đồng; trả trước thêm cho một số cá nhân, tổ chức khác như CTCP Xây dựng và Đầu tư Lộc Phát (156 tỷ), Liên danh CTCP Đầu tư và Phát triển Hạ tầng 620 và CTCP Xây dựng và Đầu tư Lộc Phát (125 tỷ), Nguyễn Thị Phương Thảo (160 tỷ), Trần Thị Hường (100 tỷ)…

Phát Đạt đã hoàn tất thu hồi vốn góp tại 3 đơn vị với tổng giá trị gần 900 tỷ đồng, qua đó giảm đáng kể khoản phải thu dài hạn khác. Công ty thuyết minh các khoản đầu tư này đều được thực hiện trong năm 2017.

Cụ thể, công ty từng ký hợp đồng hợp tác đầu tư với CTCP Đoàn Ánh Dương Phú Quốc để kinh doanh dự án Khu du lịch sinh thái Vũng Bầu tại xã Của Cạn, TP Phú Quốc, tỉnh Kiên Giang với tổng giá trị 1.727 tỷ đồng. Phát Đạt góp 476 tỷ đồng, tương đương 27,56% và được nhận lợi nhuận theo tỷ lệ vốn góp.

Bên cạnh đó, công ty từng ký hợp đồng hợp tác đầu tư với CTCP Địa ốc Tân Hoàng và CTCP Địa ốc Tam Bình để đầu tư xây dựng cảng trung chuyển ICD tại phường Long Bình, TP Thủ Đức.

Phát Đạt đã góp 223 tỷ vào Tân Hoàng và 200 tỷ vào Tam Bình, đổi lại công ty sẽ nhận được quỹ đất sau khi thực hiện xong dự án theo tỷ lệ vốn góp.

Tổng nợ phải trả hơn 12.690 tỷ đồng, tăng hơn 10% so với đầu năm. Chiếm tỷ trọng lớn trong tổng nợ là các khoản phải trả ngắn hạn khác có tổng giá trị trên 5.700 tỷ đồng, giảm 26% so với đầu năm; kế đến là tổng dư nợ vay trên 5.340 tỷ đồng, tăng 72% so với đầu năm.

Dư nợ vay của Phát Đạt hiện tại gồm dư nợ tín dụng hơn 3.900 tỷ đồng, còn lại là nợ vay bên khác, không có dư nợ trái phiếu. Các ngân hàng đang cho Phát Đạt vay gồm: MB (3.480 tỷ đồng); VietinBank (435 tỷ đồng).

Khoản vay được bảo đảm bằng nhiều tài sản như quyền sử dụng đất dự án Bắc Hà Thanh – Bình Định, khu đất quận Hải Châu – Đà Nẵng, khu đất quận 3 – TP HCM, khu đất Bình Dương, Khu du lịch Bến Thành – Long Hải, hơn 5 triệu cổ phiếu PDR…