Kế hoạch tăng vốn lên gần 27.800 tỷ đồng của VPBank có gì?

	[Infographic]: 6 trên 10 nữ tỷ phú trên sàn chứng khoán là cổ đông của VPBank
	Cổ phiếu VPBank chính thức được cấp margin
	Ngày 28/2, VPBank chốt danh sách cổ đông dự đại hội thường niên bàn việc tăng vốn

Cổ tức tỷ lệ 30% đối với cổ phần phổ thông và tỷ lệ 20% đối với cổ phần ưu đãi

Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank - Mã: VPB) vừa công bố tài liệu cho kỳ họp ĐHĐCĐ thường niên năm 2018 dự kiến được tổ chức vào ngày 19/3. Theo đó, các nội dung quan trọng được trình lên là về kế hoạch chỉ tiêu năm 2018, kế hoạch chi trả cổ tức cùng với loạt phương án tăng vốn điều lệ.

Năm 2017, với lợi nhuận sau thuế hợp nhất là hơn 6.440 tỷ đồng, sau khi trích lập các quỹ, VPBank còn khoảng 4.565 tỷ đồng lợi nhuận chưa phân phối.

Với tổng số cổ phiếu đang lưu hành là hơn 1,57 tỷ cổ phiếu, trong đó có 1.497 triệu cổ phần phổ thông và hơn 73 triệu cổ phần ưu đãi cổ tức.

Cổ đông sở hữu cổ phần phổ thông được nhận cổ tức năm 2018 bằng cổ phiếu tỷ lệ 30%. Tổng số lợi nhuận chưa phân phối và quỹ đầu tư phát triển (sau khi trừ đi tổng số tiền trả cổ tức ưu đãi và phần trích quỹ đầu tư phát triển để mua lại cổ phần ưu đãi) là gần 4.525 tỷ đồng nêu trên sẽ dùng toàn bộ để chia cổ tức cho cổ đông phổ thông của ngân hàng.

Cổ phiếu ưu đã cổ tức sẽ được chi trả cổ tức với tỷ lệ 20% bằng tiền mặt, tương đương hơn 146,4 tỷ đồng. Khoản cổ tức này dự kiến sẽ được trả vào quý II.

Mục tiêu lợi nhuận trước thuế 10.800 tỷ đồng

Năm 2018, VPBank đặt mục tiêu lợi nhuận trước thuế ở mức 10.800 tỷ đồng, tăng trưởng 33% so với năm 2017. Tổng tài sản theo kế hoạch đạt trên 359.400 tỷ đồng, tăng 29%. Huy động vốn đạt trên 241.600 tỷ đồng và dư nợ cấp tín dụng mục đạt 243.320 tỷ đồng. Tỷ lê nợ xấu kế hoạch ở mức dưới 3%.

Nguồn: Tài liệu ĐHĐCĐ thường niên năm 2018 của VPBank.

Loạt phương án tăng vốn “khủng”, vốn điều lệ lên tới gần 27.800 tỷ đồng

Vốn điều lệ của VPbank hiện ở mức 15.700 tỷ đồng. Với kế hoạch tăng thêm khoảng 12.000 tỷ đồng vào năm 2018, vốn điều lệ của VPBank sẽ đạt gần 27.800 tỷ đồng.

Việc tăng vốn được chia thành 5 đợt gồm chia cổ tức bằng cổ phiếu và cổ phiếu thưởng; phát hành cổ phiếu cho nhân viên (ESOP); phát hành cổ phiếu riêng lẻ cho nhà đầu tư trong và ngoài nước.

Đợt tăng vốn thứ nhất dự kiến thực hiện vào quý II/2018 thông qua việc phát hành cổ phiếu trả cổ tức và phát hành cổ phiếu thưởng. Tổng mức chia là khoảng 31.25%/tổng số cổ phần phổ thông tại thời điểm chốt danh sách.

Phương án tăng vốn điều lệ thông qua phát hành cổ phiếu trả cổ tức và phát hành cổ phiếu thưởng. (Nguồn: Tài liệu ĐHĐCĐ thường niên năm 2018 của VPBank).

Đợt tăng vốn thứ hai dự kiến vào quý II, VPBank phát hành gần 33,7 triệu cổ phần theo chương trình ESOP, tương ứng với 2,14% vốn điều lệ cuối năm 2017.

Giá phát hành bằng mệnh giá 10.000 đồng/cp. Tổng mệnh giá cổ phần ESOP phát hành là gần 337 tỷ đồng, tương đương khoảng 4,14% lợi nhuận trước thuế 2017. Cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhượng một năm kể từ ngày kết thúc đợt phát hành.

Thay đổi số vốn điều lệ sau đợt phát hành thứ hai.

Hiện tại tỷ lệ sở hữu của cổ đông nước ngoài tại VPBank là 22,378%. Trong đợt phát hành, tỷ lệ cán bộ nhân viên là người nước ngoài mua tối đa là 22,378% tổng số cổ phần phát hành thêm để đảm bảo tỷ lệ sở hữu nước ngoài chung của Ngân hàng sau đợt phát hành tối đa là 22,378%.

Trường hợp tỷ lệ cán bộ nhân viên là người nước ngoài được mua/đăng ký mua thấp hơn tỷ lệ tối đa như trên, dẫn đến tỷ lệ sở hữu nước ngoài sau khi phát hành thấp hơn mức 22,378% thì sẽ đăng ký tỷ lệ sở hữu nước ngoài mới này với Ủy ban chứng khoán và Trung tâm lưu ký chứng khoán, với mục đích là dành tỷ lệ sở hữu nước ngoài còn lại để kêu gọi vốn từ các nhà đầu tư nước ngoài mới vào VPBank.

Số tiền thu được sau khi phát hành cổ phiếu cho cán bộ nhân viên sẽ được sử dụng để bổ sung nguồn vốn hoạt động cho Ngân hàng.

Đợt tăng vốn thứ ba, mua cổ phiếu quỹ và sử dụng cổ phiếu quỹ để chia cổ phiếu thưởng cho cổ đông sau khi hết thời gian hạn chế chuyển nhượng của số cổ phiếu quỹ.

Tổng số lượng cổ phiếu đăng ký mua lại làm cổ phiếu quỹ là 73,2 triệu cổ phiếu với tổng giá mua lại toàn bộ số cổ phần ưu đãi cổ tức ở trên là gần 2.490 tỷ đồng.

VPBank dự kiến mua lại toàn bộ cổ phiếu ưu đãi cổ tức theo hợp đồng mua bán cổ phiếu ưu đãi cổ tức với các cổ đông trong đợt phát hành cổ phần đưu đãi cổ tức năm 2015, thành cổ phiếu quỹ.

Thời gian dự kiến giao dịch sau khi được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước chấp thuận trong Quý 3/2018. Phương thức giao dịch theo hợp đồng mua bán với các cổ đông sở hữu cổ phần ưu đãi cổ tức hiện nay.

Sau đó, VPBank sẽ chia toàn bộ cổ phiếu quỹ này cho cổ đông hiện hữu, sau khi được các cơ quan chức năng chấp thuận và các điều kiện hạn chế sử dụng cổ phiếu quỹ sau khi mua.

Đợt tăng vốn thứ 4 VPBank phát hành riêng lẻ cho cho dưới 100 nhà đầu tư trong nước và/hoặc nhà đầu tư chứng khoán nước ngoài đáp ứng tiêu chuẩn, với khối lượng tối đa 15% tổng số lượng cổ phần phổ thông tại thời điểm phát hành. VPBank sẽ chào bán.

Thời gian thực hiện dự kiến trong năm 2018. Sau khi phát hành cổ phiếu riêng lẻ, vốn điều lệ sẽ tăng thêm 2.500 tỷ đồng, lên hơn 23.222 tỷ đồng.

Giá chào bán cụ thể được thỏa thuận trực tiếp với các nhà đầu tư theo các cam kết của Ngân hàng đã Đại hội đồng cổ đông phê duyệt với các nhà đầu tư trước đây, hoặc đảm bảo không thấp hơn giá cổ phiếu trung bình 6 tháng của VPBank sau khi niêm yết tại HOSE nếu không có các cam kết trước về giá mua bán.

Dự kiến nguồn vốn thu được từ việc chào bán cổ phần sẽ dùng để đầu tư tài sản cố định, bổ sung nguồn vốn trung, dài hạn cho các hoạt động của VPBank.

Giả định VPBank phát hành thành công 250 triệu cổ phần từ đợt phát hành riêng lẻ, cơ cấu và số liệu liên quan đến Vốn điều lệ như sau:

Đợt tăng vốn thứ 5, dự kiến thực hiện vào quý IV/2018 thông qua chia cổ phiếu thưởng từ thặng dư vốn từ đợt phát hành cổ phiếu riêng lẻ cho nhà đầu tư năm 2017.

Tỷ lệ chia cho cổ phần phổ thông (không chia cho cổ phiếu quỹ) là 20,35%. Vốn điều lệ sau đợt phát hành này dự kiến đạt 27.799 tỷ đồng.

Dự kiến đợt tăng vốn cuối cùng thực hiện vào quý IV. (Nguồn: Tài liệu ĐHĐCĐ thường niên năm 2018 của VPBank).

Với khoảng 12.000 tỷ đồng tăng thêm từ các đợt tăng vốn điều lệ, VPBank dự kiến dùng 8.500 tỷ đồng nhằm tăng trưởng nguồn vốn trung và dài hạn phục vụ cho nhu cầu tăng trưởng tín dụng.

Bên cạnh đó, VPBank dự kiến dùng 3.000 tỷ đồng để cấp vốn điều lệ bổ sung cho Công ty con (VPBFC và VPBAMC) và góp vốn mua cổ phần vào Công ty hoạt động trong các lĩnh vực kinh doanh có thể bổ trợ và thúc đẩy hoạt động cốt lõi của Ngân hàng.

Cuối cùng, ngân hàng dự chi 500 tỷ đồng với mục đích đầu tư vào hạ tầng, cơ sở vật chất, phát triển hệ thống công nghệ thông tin lớn...