Chứng khoán Techcombank dẫn đầu cuộc chơi trái phiếu, bỏ xa SSI, HSC về thu xếp vốn cho doanh nghiệp BĐS

Theo Báo cáo thị trường tài chính tiền tệ Việt nam tháng 10/ 2019 của Bộ phận phân tích CTCK SSI (SSI Research), 3 công ty chứng khoán có lượng tư vấn phát hành nhiều nhất trong năm 2019 đến hết tháng 10 là TCBS, Vndirect và MBS.

Trong đó, riêng TCBS đã tư vấn phát hành cho 27.000 tỉ đồng TPDN, chiếm 17.3% tổng giá trị, phần nhiều là các trái phiếu bất động sản. 

Riêng đối với các doanh nghiệp BĐS, TCBS dẫn đầu với thị phần lên đến 27,9% sau 10 tháng đầu năm 2019; bỏ xa đơn vị thứ 2 là CTCK VPS 13,2% và thứ 3 là CTCK SSI với thị phần 7,3%.

Nguồn: Báo cáo thị trường tài chính tiền tệ Việt nam tháng 10/ 2019 của Bộ phận phân tích CTCK SSI (SSI Research)

Thương vụ thu xếp lớn của TCBS trong tháng 10/2019 có thể kể đến như 3.705 tỉ đồng trái phiếu của Vinametric, chủ sở hữu khách sạn Saigon Prince Hotel.

Ngoài ra, vào tháng 8 năm nay, 3 đơn vị gồm Công ty TNHH Đầu tư Kinh doanh và Phát triển Thương mại Việt An, Công ty TNHH Dịch vụ Thương mại Tổng hợp An Thịnh và CTCP Phát triển Du lịch Vinasia đã phát hành thành công 14.500 tỉ đồng trái phiếu, tổ chức lưu kí đều là TCBS.

Trước đó vào cuối năm 2018, TCBS cũng là bên thu xếp vốn cho tổng giá trị phát hành 1.398 tỉ đồng trái phiếu của bộ 3 doanh nghiệp là Công ty TNHH Bất động sản Hoa Phượng, Công ty TNHH Bất động sản Anh Đào và Công ty TNHH Bất động sản Lan Việt.

Cả 3 doanh nghiệp kể trên đều đã báo lỗ hàng chục tỉ đồng trong 6 tháng đầu năm 2019, đi kèm với đó là hệ số nợ/vốn chủ sở hữu ở mức cao ngất ngưỡng vào cuối kì.

Nhóm doanh nghiệp BĐS là bên phát hành trái phiếu lớn nhất trong tháng 10. (Nguồn: SSI)

Trở lại tình hình tư vấn phát TPDN trong tháng 10/2019, VNDirect đã đứng ra thu xếp cho hơn 21.000 tỉ đồng TPDN, tập trung nhiều vào ngành ngân hàng. MBS chiếm gần 8% tổng giá trị tư vấn phát hành tháng 10, chủ yếu là trái phiếu bất động sản.