VDSC ước tính VietinBank lãi trước thuế 19.900 tỷ trong 9 tháng đầu năm

Theo báo cáo phân tích mới đây, Chứng khoán Rồng Việt (VDSC) dự báo Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam (VietinBank - Mã: CTG) sẽ đạt mức tăng trưởng lợi nhuận trước thuế hợp nhất 42% so với cùng kỳ trong quý III với 6.924 tỷ đồng.

Luỹ kế 9 tháng đầu năm, lợi nhuận trước thuế hợp nhất ước đạt 19.884 tỷ đồng, tăng 14% so với cùng kỳ 2023, hoàn thành 67% dự phóng năm 2024 hiện tại. 

Theo các chuyên gia phân tích, ba động lực thúc đẩy tăng trưởng lợi nhuận cho ngân hàng bao gồm biên lãi thuần (NIM) mở rộng trên nền thấp của cùng kỳ; quy mô tín dụng tăng trưởng 9% từ đầu năm và chi phí trích lập dự phòng rủi ro tín dụng giảm 7% so với cùng kỳ.

Cụ thể, NIM quý III ước đạt 2,91%, giảm khoảng 0,05 điểm % so với quý II/2024. Tuy nhiên, mức NIM này vẫn cao hơn khoảng 0,05 điểm % so với cùng kỳ 2023. Nguyên nhân khiến NIM dự kiến giảm nhẹ được VDSC chỉ ra là do tăng tỷ trọng huy động từ kênh giấy tờ có giá và tiền gửi kho bạc nhà nước giảm. 

Theo VDSC, tăng trưởng huy động vốn 9 tháng đầu năm là 7,9%. VietinBank đã huy động từ phát hành trái phiếu doanh nghiệp khoảng 9.425 tỷ đồng, đồng thời mua lại trước hạn 2.929 tỷ đồng dư nợ trái phiếu trước hạn. 

Liên quan đến nguồn vốn huy động, tiền gửi thanh toán tại Kho bạc Nhà nước (KBNN) tại các ngân hàng quốc doanh, bao gồm cả VietinBank, đã bắt đầu giảm tương đối mạnh trong quý III. Cuối quý II/2024, tiền gửi KBNN tại VietinBank là 107.000 tỷ đồng. 

Một số chỉ tiêu khác được VDSC dự báo như thu nhập lãi thuần quý ước đạt 15.510 tỷ đồng, tăng 19% so với cùng kỳ năm 2023, dự báo tăng 1% so với quý II. Luỹ kế 9 tháng đầu năm, thu nhập lãi thuần dự báo đạt khoảng 46.023 tỷ đồng, tăng 20% so với cùng kỳ năm ngoái, hoàn thành 73% dự phóng kế hoạch 2024. 

Tổng thu nhập hoạt động quý III dự kiến tăng trưởng 12% so với cùng kỳ 2023, ước đạt 19.502 tỷ đồng. Luỹ kế 9 tháng đầu năm đạt 58.209 tỷ đồng, tăng trưởng 12% so với cùng kỳ. 

Bên cạnh đó, nhóm chuyên gia đánh giá tăng trưởng tín dụng của VietinBank duy trì được nhịp độ tăng so với cùng kỳ năm trước và bám sát chỉ tiêu được Ngân hàng Nhà nước giao. Theo đó, tăng trưởng tín dụng 9 tháng đầu năm ngân hàng ước đạt 9%, tăng 15,8% so với cùng kỳ năm 2023. 

Cũng trong quý III, chi phí trích lập dự phòng ước đạt 6.900 tỷ đồng, giảm 7% so với cùng kỳ, sẽ giảm 12% so với quý trước do kiểm soát được phần nợ xấu tăng trong quý trước.

Tại Đại hội đồng cổ đông bất thường mới đây, ban lãnh đạo VietinBank cho biết tỷ lệ nợ xấu trước CIC quý III là 1,4%, hàm ý nợ xấu nội bảng giảm hơn 2.000 tỷ đồng so với quý trước, phù hợp với diễn biến một phần lớn nợ xấu phát sinh trong quý II đã được kiểm soát và đưa về nhóm nợ tiêu chuẩn.

VDSC cũng điều chỉnh dự phóng lợi nhuận trước thuế cả năm 2024 về mức 27.942 tỷ đồng, giảm 5% so với mức dự phóng trước đó (29.528 tỷ đồng), trên cơ sở điều chỉnh giảm nhẹ tăng trưởng tín dụng hợp nhất cả năm từ 14,4% xuống 13,8% và NIM giảm 0,07 điểm % xuống 2,92%. 

Trước đó, VietinBank đã công bố các chỉ tiêu kế hoạch kinh doanh năm 2024 như tổng tài sản tăng 8 - 10%; tỷ lệ nợ xấu nhỏ hơn 1,8%; lợi nhuận trước thuế riêng 26.300 tỷ đồng, tăng 8,7% so với cùng kỳ. Ngoài ra, VietinBank dự kiến chi phí dự phòng năm 2024 là 25.000 - 26.000 tỷ đồng.